Прикладний інструментарій фінансової математики в системі прийняття управлінських рішень

Abstract

У статті здійснено комплексне дослідження теоретичних та прикладних аспектів використання прикладного інструментарію фінансової математики у процесі обґрунтування та прийняття ефективних управлінських рішень у сучасних мінливих бізнес-умовах. Систематизовано базові концепції часової вартості грошей, зокрема операції компаундингу та дисконтування, а також застосування ануїтетних моделей для прогнозування довгострокових фінансових потоків. Особливу увагу приділено порівняльному аналізу динамічних методів оцінки інвестиційних проєктів (NPV, PI, IRR, MIRR) та вирішенню класичного конфлікту критеріїв за допомогою застосування модифікованої внутрішньої норми дохідності (MIRR). Обґрунтовано методичні підходи до інтеграції ймовірнісних методів оцінки ризику (аналіз чутливості, сценарне моделювання, метод Монте-Карло, концепція VaR) у загальну систему фінансового менеджменту підприємства. Сформульовано рекомендації щодо вдосконалення процесу оцінки вартості капіталу (WACC) як ставки дисконтування на основі ринкових оцінок.